The Bank of Canada has announced that it will hold its policy interest rate at 2.25%, an important update for anyone following the BC real estate market or planning to buy a home. However, many people misunderstand this number, assuming that 2.25% is the mortgage rate they will receive.
This is not correct.

The 2.25% rate is the policy rate that the Bank of Canada uses for lending between financial institutions—commonly known as the overnight rate. This is not the rate that banks offer to consumers for a mortgage.

When you apply for a mortgage, lenders must add several additional factors on top of the policy rate, including:

• operating costs,

• profit margins,

• credit risk,

• and the type of mortgage (fixed or variable).

As a result, actual mortgage rates in Canada are always higher than 2.25%, often landing in the 4.5%–5.5% range depending on the lender and the borrower’s qualifications.

Even so, the decision to hold the interest rate steady is a positive sign for the BC and Metro Vancouver real estate markets. A stable policy rate helps keep mortgage rates predictable, supports buyer confidence, and makes it easier for homebuyers to plan their finances without worrying about sudden increases. This stability also contributes to a more balanced and sustainable housing market heading into 2026.

Ngân hàng Trung ương Canada (Bank of Canada) vừa công bố giữ nguyên mức lãi suất chính sách ở 2,25%, một thông tin quan trọng với thị trường bất động sản tại BC và những ai đang chuẩn bị vay mua nhà. Tuy nhiên, rất nhiều người hiểu lầm rằng lãi suất 2,25% cũng chính là lãi suất mortgage mà họ sẽ được vay. Điều này không chính xác.

Trên thực tế, 2,25% chỉ là lãi suất chính sách (policy rate) mà Ngân hàng Trung ương áp dụng giữa các ngân hàng thương mại với nhau, còn gọi là lãi suất qua đêm (overnight rate). Đây không phải là mức lãi suất cho khách hàng vay thế chấp mua nhà tại Canada.

Khi bạn vay mortgage, các ngân hàng sẽ cộng thêm nhiều yếu tố khác vào mức lãi suất cơ bản này, bao gồm:

• chi phí vận hành,

• biên lợi nhuận của ngân hàng,

• rủi ro tín dụng,

• loại sản phẩm vay (fixed rate hay variable rate).

Vì vậy, lãi suất mortgage thực tế luôn cao hơn 2,25%, thường dao động trong khoảng 4,5% – 5,5% tùy hồ sơ và từng ngân hàng.

Tuy nhiên, việc Bank of Canada giữ nguyên lãi suất chính sách là một tín hiệu tích cực cho thị trường bất động sản BC. Mức lãi suất ổn định giúp mortgage rate dễ dự đoán hơn, hỗ trợ người mua nhà lập kế hoạch tài chính và giao dịch bất động sản một cách tự tin hơn. Đây cũng là yếu tố góp phần tạo sự ổn định cho thị trường nhà đất tại Metro Vancouver trong giai đoạn cuối năm và bước sang 2026.

#EmilyVuRealty #VancouverRealEstate #VancouverBC #YVRRealEstate #VancouverLiving #VancouverBusinessOpportunity #InvestInVancouver #ExploreVancouver #LifeInVancouver #VancouverCommunity #VancouverNeighborhood #VanCityLiving #VancouverInvestment #DowntownVancouver #BCRealEstate #Vancouver #burnabyevents #yvrlife #vancouverhomes #InterestRates #followforfollowback #JustSold #forsale #VancouverRealEstate